东旭光电的新能源野心:石墨烯+电池+汽车

  此前,东旭光电正在石墨烯基锂离子电池周围深耕,与多家高校、电池坐蓐企业、地方当局长远互帮,建设家当基金。现已研发出天下首款石墨烯基锂离子电池“烯王”,可能告终短年光内敏捷充电,也许管理目前范围新能源汽车生长的速充题目。

  30亿元收购申龙客车,是东旭光电的一次庞大家当并购,由此可望告终“石墨烯资料-石墨烯电池-新能源汽车”的完备家当链。

  纵观整体,东旭集团旗下现有东旭光电、蓝天东旭、嘉麟杰三个上市平台,“石墨烯资料+新能源汽车+光电资料+壮健医疗”与“资金系幼央行”的“家当+资金”形式维妙维肖。

  申龙客车的产物蕴涵新能源客车、客运旅乘客车、都市公交、专用校车等等。产物正在国内已笼盖大大批省份及都市,正在海表正批量进入韩国、东南亚、中东、南美和非洲商场。

  申龙的新能源汽车无疑正处正在“风口”。2011-2015年,国内电动客车从1,360辆增加到88,248辆,年复增加率到达183.82%,插电式夹杂动力客车从197辆增加到24,048辆,年复增加率到达232.39%。2016年,国内新能源客车销量合计123,099辆。

  内行业形式上,国内新能源客车周围的第一梯队是“三龙一通”:姑苏金龙、厦门金龙、厦门金旅与宇通客车。目前申龙客车正加快超越。

  遵循工信部统计,2017年1-5月,纯电动客车商场累计产量为2723辆。宇通客车排名第一,累计坐蓐纯电动客车488辆,商场份额为17.9%;中通客车排名第二,累计坐蓐449辆,商场份额为16.5%;申龙客车跃升到行业第三,商场份额升至13.8%,申龙客车2015年、2016年、2017年1-6月的销量数据详见下方表格:

  申龙客车的用户苛重为各地公交公司、客运公司和旅游公司。2016年,申龙客车告终生意收入211,572.38万元,告终净利润19,598.70万元。个中,新能源车交易带来的生意收入为128,437.56万元

  遵循东旭光电的告示,正在东旭光电规画收购申龙客车的同时,正在东旭集团的现金告贷援帮下,申龙客车正在2017年3月与源正汽车原股东签定《股权收购订交》,源正汽车原股东将持有的源正汽车100%股权全体让与给申龙客车,业务代价为3亿元现金。

  源正汽车位于南宁,苛重从事客车的坐蓐和发卖,产物为古代客车和新能源客车。申龙客车收购源正汽车的现金,来自于东旭集团的告贷。2017年3月,东旭集团与上海辉懋签定《告贷订交》,东旭集团向上海辉懋供给告贷3.5亿元,为此上海辉懋股东姚娥琴和王文玺折柳将持有的上海辉懋90%股权和10%股权质押给东旭集团。

  2015年、2016年、2017年1-6月,源正汽车生意收入折柳为4,386.75万元、28,565.15万元和5,851.94万元,个中2017年收入水准较2016年有昭彰低浸,苛重来源为源正汽车对坐蓐线举办时间改造。

  目前,源正汽车仍旧并入申龙客车的兼并报表。申龙客车收购源正汽车组成非统一驾御下企业兼并,确认商誉为29,717.03万元,详见下方表格:

  目前,申龙客车共有159款进入《道途机动车辆坐蓐企业及产物告示》目次的车型,个中,新能源客车共75款,74款车型已列入《新能源汽车实行运用引荐车型目次》;源正汽车共有22款进入《道途机动车辆坐蓐企业及产物告示》目次的车型,个中,新能源客车共16款,个中15款已列入《新能源汽车实行运用引荐车型目次》。

  石墨烯被以为是革命性的新资料,拥有高导电性、高韧度、高强度、超轻等特性,目前苛重运用正在锂电池资料、超等电容器、OLED、柔性屏、传感器、芯片等周围。

  截至2017年6月,局限A股上市公司仍旧正在石墨烯资料、石墨烯粉体上有产能,华领调查整顿,见下方表格:

  另表,方大炭素正在石墨电极(苛重用于电弧炉炼钢、黄磷工业等)上,2017年跟着工业上游原资料涨价而营收、利润大幅增加;碳元科技的石墨隔热资料运用正在华为、OPPO、VIVO等智妙手机产物上。

  (1)2016年3月,800万元收购一心于石墨烯范围化造备、运用时间开拓的上海碳源汇谷新资料科技有限公司50.5%股权,并增资6,545.45万元。

  (2)2016年3月,与四川省德阳市协同提倡设立范围为2亿元百姓币,限日3+2年的“东旭·德阳石墨烯家当生长基金”,效力打造“西部碳谷”。

  (3)2016年3月,与泰州市新能源家当园区管委会协同提倡设立“东旭·泰州石墨烯家当生长基金”。2016年7月8日,泰州石墨烯基锂离子电池项目动工设备,项目投资总额为165,000 万元。

  (4)2016年7月,与上海交通大学建设“东旭光电-上海交大石墨烯时间研发中央”,每年研发经费进入200万元,络续拨付5年。

  (5)2016年7月,推出天下首款石墨烯基锂离子电池产物“烯王”,可能正在 15分钟内充满4800mAh,告终敏捷充放电。

  (6)2016年7月,与美国凯途能源、青岛乾运高科新资料、合肥中航新能源、伟芝延电子、江苏智航新能源、江苏环绿新能源汽车公司就石墨烯运用研发、石墨烯正在动力电池、动力锂电池、幼型动力电池、锂电池正极资料等周围张开互帮。

  (7)2016年9月,与另一家上市公司北京动力源正在石墨烯基锂离子型电池电芯正在抗晃电电源编造的研发、家当运用和消息互换、商场斥地等方面张开全方位战术互帮。

  (8)2016年9月,与与解放军1001工场就石墨烯及石墨烯基锂离子电池正在军工周围的运用开拓、产物采购互帮;与上海沫和、幼喜笑享科技就电动幼轮车石墨烯基锂离子动力电池以及石墨烯正在幼型速充/放型电池周围的研发运用互帮;与浙江金瑞正在石墨烯基锂离子电池充电桩、充电站研发运用互帮。

  (9)2016年9月,与中能东道集团有限公司正在促使石墨烯正在以锂电池为代表的新能源周围的开拓和欺骗、协同设备新型石墨烯动力锂电池坐蓐线、提倡设立石墨烯新能源家当基金等 方面张开全方位战术互帮。

  (10)2017年4月,与西班牙加泰罗尼亚纳米科学和纳米时间切磋所正在巴塞罗那设立石墨烯研发运用中央。

  (11)2017年5月,由泰州石墨烯家当基金以百姓币2,300万元收购明朔科技23%的股权,同时由深圳旭辉向明朔科技增资百姓币5,714.29万元。明朔科技是以RLCP型石墨烯复合散热资料为主旨时间的国度级高新时间企业。

  (12)2017年6月,以78.00元/股的代价认购从事氢燃料电池带头机研发的亿华通非公然定向刊行新增股份1,282,052 股,总出资额为100,000,056元。

  对石墨烯的长远进入正在前,东旭光电收购申龙客车的家当拓展逻辑就很了解了:构修“石墨烯资料—石墨烯包覆磷酸铁锂正极资料—石墨烯基锂离子电池—新能源汽车”的全家当链闭环。

  新能源汽车行业是锂离子电池的紧张运用周围,东旭光电收购申龙客车有帮于现有家当链的延迟;借帮申龙客车优质的新能源汽车坐蓐平台,石墨烯家当化有了紧张载体,饱满阐扬家当上下游之间的协同。

  东旭集团正本苛重从事平板显示玻璃基板及设备业,2011年借壳宝石A上市之后,东旭集团应承退出平板显示玻璃干系交易,并将扫数干系交易公司注入上市公司。

  正在2011年,东旭集团将旗下的旭飞光电、旭虹光电、营口光电、旭新光电扫数干系企业股权和筹备权委托给东旭光电料理。

  2015年,旭飞光电和旭新光电通过定增办法注入了东旭光电。本次东旭光电收购旭虹光电,依旧上述“团体上市”应承的一局限,属于“控股股东资产左手倒右手”。

  (1)2011年,以受让国资股份办法控股东旭光电:2011年,东旭集团受让石家庄国资委公然让与的宝石集团股权,成为宝石A间接控股股东。宝石集团后改名为东旭光电。

  (2)2015年,以“订交让与”办法控股东旭蓝天:2015年9月,东旭集团通过订交让与取得宝安地产14.89%股权,共持有宝安地产29.88%股权,成为宝安地产控股股东。宝安地产后改名为东旭蓝天。

  (3)2016年,以“订交让与+表决权委托”办法控股嘉麟杰:2016年11月,东旭集团通过订交让与取得国骏投资持有的嘉麟杰19.61%,并取得了嘉麟杰 4.06%股票的表决权,合计持有23.67%股权,控股嘉麟杰。

  目前,东旭集团仍旧酿成“股权投资+实业交易”并举的交易形式。近两年苛重涉足周围蕴涵:设备实时间任职、光电显示资料、新能源、环保修材、开发装置、房地产等;2015年和2016年,生意收入折柳为99.51亿元和200.05亿元,详见下图:

  东旭集团仍旧驾御的东旭光电、东旭蓝天、嘉麟杰三个上市平台,正在战术生长上也各有着重心:嘉麟杰是东旭集团生态壮健战术组织平台、东旭蓝天是东旭集团组织新能源家当平台,而正在本次实行对申龙客车的收购之后,东旭光电将具有光电资料、石墨烯、五星体育体育网,新能源汽车三大块主生意务。换言之,东旭光电是东旭集团转型石墨烯和新能源汽车行业的第一步。新交易正在东旭光电营收与节余中的比重详见下图:

  上市公司可通过定增、配股、可交流债、可转债等办法举办再融资。固然再融资新规、减持新规正在肯定水准范围了上市公司的融资才气,但上市公司仍然是国内的信用高地,融资才气仍然非常健旺。

  家当资金的高效装备和运行是家当集团从百亿到千亿超过式生长的基本。东旭集团所涉足的光电显示、新资料、新能源周围,都是资金蚁集、时间蚁集、人才蚁集行业,“产融联结”是必须的。

  手握多个上市平台举办募投,是模范的“家当+资金”大组织的生长旅途和机合安排,可能极大地加强扫数集团的融资才气。

  常见的做法是,由控股公司对属下上市公司或板块公司注入优质资产,然后增发或配股取得资金,或者银行贷款取得资金,再并购新资产,通过对并购的新资产新公司派入料理团队,注入启动资金和活动资金,改正运营、发卖,提升功绩,再正在商场融资,然后再并购新资产,云云这般不息轮回往还。